БЕТА-ВЕРСИЯ ПОРТАЛА
Избранное

Банк России изучает вопрос выпуска собственной цифровой валюты — цифрового рубля — по меньшей мере c конца 2019 года. Она может стать дополнительной формой расчетов, сочетающей в себе свойства наличных и безналичных рублей.

Цифровой рубль отличается от криптовалюты. У последней отсутствует единый эмитент, а, значит, нет и гарантии защиты прав ее пользователей. Кроме того, криптовалюта не может быть использована как официальное средство платежа. В свою очередь эмитентом и гарантом цифрового рубля выступает Банк России. Конвертация наличного или безналичного рубля в цифровой осуществляется один к одному. При банкротстве финансовой организации, оперирующей цифровой валютой, у клиента сохраняются средства. Они будут доступны ему через другую финансовую организацию, поскольку фактически денежная единица «принадлежит» ЦБ.

Разработку концепции цифрового рубля Банк России начал в 2020 году. В октябре он опубликовал специальный доклад для общественных консультаций, в котором были определены достоинства внедрения цифрового рубля: простота расчетов, скорость переводов, низкие издержки, высокая безопасность как в онлайн-, так и в офлайн-режиме. Цифровая валюта также может стать стимулом развития новой цифровой экономики. Так, например, конкуренция между отдельными провайдерами — банками и иными участниками системы — приведет к повышению устойчивости финансовой системы.

В апреле 2021 года экспертные обсуждения завершились публикацией концепции цифрового рубля, в которой были описаны роль, возможности применения, а также модели и механизмы использования цифровой валюты.

В изначальной концепции рассматривалось четыре модели системы, в которой будет функционировать цифровой рубль. В итоге была принята двухуровневая модель, в которой есть элементы централизованной системы и децентрализованных реестров на основе технологии блокчейн. Первые обеспечивают масштабную обработку данных, а вторые позволяют повысить эффективность, надежность и скорость транзакций. Важная часть всего процесса — система отслеживания и расчетов между участниками (клиринг), которая ведет реестр потока средств и их владения.

Такая модель максимально доступна для граждан и бизнеса и может быть интегрирована в банковскую инфраструктуру для обслуживания клиентов. Банк России позволяет открыть виртуальные кошельки пользователям и проводить операции финансовым организациям, Федеральному казначейству и другим органам власти.

Доля безналичных платежей в России по итогам 2021 года выросла до 73%. А годом ранее на «волне» пандемии Россия вышла на первое место в мире по темпам роста безналичных платежей: их доля в розничном обороте достигла 70,3% против 64,7% в 2019-м. После отказа платежных систем Visa и Mastercard работать в России и ограничения работы механизмов проведения оплаты (например, Apple Pay, Google Pay и др.) эта доля к середине марта 2022-го снизилась до 70%, но, вероятнее всего, в долгосрочном периоде она продолжит расти.

К концу 2021 года регулятор создал прототип платформы цифрового рубля. А для ее тестирования в январе 2022-го сформировал первую пилотную группу, состоящую из 12 банков, активы которых составляют 70,4% от общего объема активов 328 кредитных организаций на конец 2021 года, по данным «Интерфакс-ЦЭА» (см. таблицу).


Банки, вошедшие в пилотную группу по тестированию цифрового рубля

t_w07_77_01

Банк

Позиция в рэнкинге по объему активов*

Объем активов на конец 2021 года, трлн руб.

Участие в финансировании инфраструктурных проектов

Западные санкции в отношении банка после 24.02.2022**

1

Сбербанк

1

38,284

Активное

Блокирующие

2

ВТБ

2

19,361

Активное

Блокирующие

3

Газпромбанк

3

8,707

Активное

Отсутствуют

4

Альфа-Банк

4

5,612

Среднее

Блокирующие

5

Промсвязьбанк

6

4,045

Среднее

Блокирующие

6

Росбанк

11

1,579

Нет

Отсутствуют

7

Тинькофф Банк

13

1,278

Нет

Отсутствуют

8

Банк ДОМ. РФ

16

0,913

Среднее

Отсутствуют

9

Ак Барс Банк

20

0,66

Среднее

Отсутствуют

10

ТКБ банк

37

0,208

Нет

Отсутствуют

11

Банк Синара***

57

0,116

Среднее

Отсутствуют

12

Банк Союз

64

0,099

Нет

Отсутствуют

Итого

80,86 (71,6%) ****

По данным рэнкинга «Интерфакс-100».

Учитывались санкции в отношении самой организации, а не ее владельцев.

До февраля 2022 года носил название СКБ-банк.

Доля активов от суммарных активов всех российских банков.

Источник: данные Банка России, «Интерфакс-ЦЭА», СМИ 


В тестовую группу попали пять банков из топ-10 крупнейших, а также пять банков, чьи активы составляют менее 1 трлн руб. у каждого. В выборке оказались два региональных банка — «Ак Барс Банк» (Татарстан) и банк «Синара» (Свердловская область). Кроме того, в ЦБ заявили, что около десятка заявок поступили от других участников финансового рынка.

Первыми к системе подключились Промсвязьбанк, Газпромбанк и ВТБ, остальные должны были приступить к тестированию платформы в марте и апреле. Первая транзакция состоялась в феврале между Промсвязьбанком и ВТБ. Финансовые организации создали электронные кошельки, обменяли наличные рубли на цифровые и провели между собой расчеты.

В течение 2022 года будет прорабатываться законодательство для внедрения цифровой валюты, а уже на осень запланирован второй этап тестирования цифрового рубля. Он включает в себя операции по оплате товаров, услуг, а также государственных платежей и тестирование смарт-контрактов.

Вероятно, санкции даже ускорят введение цифрового рубля для расчетов в российской экономике, поскольку такой форме расчета, как и криптовалютам, не опасны внешние ограничения и «заморозка» активов.

Мы считаем позитивным, что среди банков, тестирующих цифровой рубль, есть активно работающие в инфраструктуре. Это может способствовать и более быстрому внедрению такой формы оплаты в отраслевые проекты, но в конечном счете все будет будет зависеть от политического решения. Если его примут, то относительно широкое внедрение инструмента возможно не ранее середины 2020-х годов, поскольку понадобится время на тестирование и «отладку». Впрочем, санкционное давление может ускорить запуск цифрового рубля, в том числе и в отраслевом разрезе.

Государство и легализация криптовалютного рынка

Помимо создания в будущем цифрового рубля как официального средства платежа, государство планирует и урегулировать деятельность на рынке криптовалют, который сейчас частично является теневым. Для этого Минфин предложил принять закон о регулировании цифровых валют и майнинге.

Согласно законопроекту, который поступил в правительство в феврале, криптовалюта должна быть запрещена в качестве платежного средства, а вложения в нее будут рассматриваться регулятором как инвестиции. Виртуальным площадкам, биржам и обменникам (в том числе и иностранным) необходимо будет пройти лицензирование на территории России. Они будут обязаны уведомлять инвесторов о рискованности подобных вложений.

Официально купить или продать криптовалюту, согласно законопроекту, можно будет лишь идентифицированным пользователям. При этом для покупки неквалифицированными инвесторами потребуется специальное тестирование: в случае его успешного прохождения допустимый объем покупки криптовалюты составит не более 600 тыс. руб., при неудачном прохождении — лишь 50 тыс. руб. На квалифицированных инвесторов ограничения распространяться не будут.

Позднее Минфин доработал законопроект с учетом замечаний от других министерств и ведомств и вновь направил в правительство. Когда он будет внесен в Госдуму, пока неизвестно. Единого взгляда на будущее криптовалют в России до введения санкций не было — еще в январе ЦБ предлагал полностью запретить их на территории страны.