БЕТА-ВЕРСИЯ ПОРТАЛА
Избранное

Государство доминирует в сегменте сверхкрупных

16.11.2021

Количество компаний с государственным участием в 2020 году в топ‑170 уменьшилось на две и составило 18 организаций. Список покинули ГВСУ № 5, ГВСУ № 7 и ГВСУ № 8, а также Ремонтно-строительное управление Управления делами президента, а пополнился он двумя группами: строительными компаниями Сбера и «Ремстройсервис».

Несмотря на уменьшение количества организаций суммарная выручка государственных строительных компаний за год выросла почти на 23,9%, до 1,01 трлн руб. А их доля в совокупной выручке топ‑170 осталась той же, что и год назад — 24,5%. Три года назад она была, по нашей оценке, на уровне 21%.


Динамика госсектора по выручке и количеству компаний за 2018-2020 годы

Title
Источник: данные Росстата, анализ и расчеты InfraOne Research


На одну больше, чем в прошлом году, государственных строительных компаний стало в сегменте с выручкой более 100 млрд руб. Теперь их четыре с общим доходом 740 млрд руб. Здесь же зафиксирован самый большой рост совокупной выручки для госкомпаний из топ‑170: сразу почти на 294 млрд руб. Частично такой результат был достигнут за счет строительных компаний «Газпрома» и перехода в эту категорию подрядчиков «Росатома».

По итогам 2020 года не осталось государственных компаний с выручкой от 50 до 100 млрд руб., а наибольшее их число сохраняется в сегменте от 10 до 50 млрд руб. (девять строительных организаций).

Частных строительных компаний в 2020 году стало 143 — на три больше, чем по итогам 2019 года. Доля совокупной выручки частных компаний от результата всего топ‑170 сократилась на 0,4 п. п., до 69,5% (2,88 трлн руб.).

Наибольший рост общей выручки по итогам 2020 года произошел у частных компаний с годовым оборотом от 50 до 100 млрд руб. Она выросла в 2,2 раза, до 868,2 млрд руб., в том числе благодаря двукратному увеличению количества компаний в этой категории (до 12 штук). А в сегменте сверхкрупных частных компаний, наоборот, случилось уменьшение количества участников вдвое (с четырех до двух) и падение совокупной выручки на 43%, до 360,4 млрд руб.

В прошлом году объемы выручки в категории сверхкрупных компаний находились в совершенно ином соотношении: 40% у государства и около 60% у «частников». Сейчас государство и крупные госкорпорации настроены на создание собственных подрядчиков, что впоследствии, вероятно, сделает рынок еще менее конкурентным.

Тренд на усиление роли крупных строительных компаний с госучастием будет характерен, по нашим прогнозам, и в ближайшие годы. Государство таким способом получает тех, кто готов строить на его условиях, не всегда выгодных остальному рынку. Такие строительные организации меньше, чем частные, ориентированы на получение прибыли и в целом на экономическую эффективность, а впоследствии их доминирование может и вовсе привести к нерациональному расходованию средств, так как проверить конкурентность предлагаемой цены будет невозможно. Переход на работу с квази-государственными подрядчиками, на наш взгляд, ухудшает общее положение в отрасли и усугубляет имеющиеся в ней проблемы (отсутствие желающих браться за исполнение госзаказа, нереалистичность смет, сложность с изменением цен госконтрактов в случае, когда они объективно выросли, и т. д.).


Распределение государственных и частных отечественных строительных компаний по объему выручки

t_str21_5

Выручка компаний в 2020 году, млрд руб.

Государственные компании

Частные компании

Количество компаний в 2020 году, шт.

Суммарная выручка в 2020 году, млрд руб.

Количество компаний в 2020 году, шт.

Суммарная выручка в 2020 году, млрд руб.

Более 100

4+1

740+293,8

2-2

360,4-269,2

От 50 до 100

0-2

0-153,6

12+6

868,2+477

От 10 до 50

90

230,6+54,5

60+11

1122,5+159,1

Менее 10

5-1

42,1+0,58

69-12

524,1-30,5

Итого

18-2

1012,8+195,3

143+3

2875,3+336,4

Источник: анализ и расчеты InfraOne Research