БЕТА-ВЕРСИЯ ПОРТАЛА
Избранное

III. Дальневосточные концессии и ГЧП

И хотя инфраструктурные инвестиции Дальнего Востока заметно снизились по итогам кризисного 2020 года, его рынок концессий и ГЧП, напротив, оживился. По нашей оценке, за год в ДФО только в сегменте от 0,1 млрд руб. запустили не меньше 16 таких проектов суммарно более чем на 100 млрд руб. — это стало рекордом для округа.

Динамично проходит и 2021 год. По состоянию на конец августа в ДФО уже подписали девять концессий чуть более чем на 50 млрд руб. Как минимум в 2021–2022 годах округ едва ли повторит результаты 2020‑го, однако, на наш взгляд, вполне способен сохранить высокий темп запуска проектов, в чем ему может помочь в том числе новый инструмент — инвестиционный акселератор.

Какие проекты «взбодрили» дальневосточный рынок? Как много инициатив могут запустить в округе в ближайшие год—два? И чем инвестиционный акселератор может помочь последним?

Вопреки пандемии: «бум» дальневосточных концессий и ГЧП

02.09.2021

Пандемия коронавируса и вызванный ею кризис в 2020 году замедлили рост отечественного концессионного и ГЧП‑рынка: количество и объем подписанных соглашений стали минимальными за последние три года. Однако в Дальневосточном федеральном округе — традиционно не самом активном в этой сфере — наблюдался всплеск проектов. По итогам года он установил личный рекорд по количеству и объему вложений в подписанные концессии и ГЧП: 16 штук на 102,3 млрд руб. (см. рисунок).


Распределение концессий и ГЧП по федеральным округам и сферам

Приведены данные по соглашениям дороже 100 млн руб., заключенным в рамках 115‑ФЗ и 224‑ФЗ на конец августа 2021 года. Расторгнутые соглашения не учтены.

Title
Источник: данные органов власти, СМИ, анализ и расчеты InfraOne Research

Распределение концессий и ГЧП на Дальнем Востоке по годам

Приведены данные по соглашениям дороже 100 млн руб., заключенным в рамках 115‑ФЗ и 224‑ФЗ на конец августа 2021 года. Расторгнутые соглашения не учтены.

Title
Источник: данные органов власти, СМИ, анализ и расчеты InfraOne Research


Подробнее о влиянии кризиса на рынок концессий и ГЧП в 2020 году читайте в аналитическом обзоре InfraOne Research Weekly #1 2021.

По нашей оценке на конец августа 2021 года, всего за время действия 115‑ФЗ и 224‑ФЗ было подписано более 520 концессионных и ГЧП‑соглашений в сумме на 2,5 трлн руб. Расчет включает в том числе соглашения, которые впоследствии были расторгнуты.

Здесь и далее приведена статистика по сделкам с объемом инвестиций более 100 млн руб., заключенным в рамках 115‑ФЗ и 224‑ФЗ.

C учетом соглашений, подписанных на федеральном уровне, в регионах Дальневосточного федерального округа, по нашим данным, реализуют 69 инициатив суммарно на 258,1 млрд руб. (см. рисунок). Как и год назад, ДФО занимает четвертое место по количеству проектов и третье — по их объему инвестиций в них. Традиционно наиболее капиталоемкие соглашения заключают в транспортной сфере, а наиболее многочисленные — в коммунальной.

Распределение концессий и ГЧП по регионам ДФО

На наш взгляд, рекордные для округа показатели 2020 года — результат растущего интереса к территории со стороны инвесторов и «созревания» одновременно большого количества инициатив, которые начали прорабатывать еще до кризиса. Самой крупной сделкой в 2020‑м стала концессия по строительству автомобильного моста через Лену в Якутии (68,5 млрд руб.), которую, однако, заключили еще до «коронакризиса». Вторым по объему вложений стало соглашение по созданию производственно-логистического комплекса Минобороны во Владивостоке за 26,1 млрд руб. На эти два проекта пришлось свыше 90% инвестиций в соглашения, подписанные в ДФО в 2020 году. Стоит отметить, что капиталоемкие инициативы, сделки по которым заключили в 2020 году, еще не прошли финансовое закрытие. Однако ситуация с более медленным, чем раньше, переходом к инвестиционной стадии характерна для некоторых масштабных проектов не только на Дальнем Востоке, но и в целом по стране.

Не исключено, что в 2021 году Дальний Восток если и не повторит, то по крайней мере приблизится к результатам 2020-го. По нашим данным, за январь-август в макрорегионе уже заключили девять концессионных соглашений суммарно на 50,6 млрд руб. (почти три четверти из них пришлись на проект по строительству инфраструктуры многофункционального грузового района морского порта Поронайск). Это чуть хуже показателей за аналогичный период 2020‑го: тогда запустили 11 инициатив в сумме на 74,1 млрд руб. До конца 2021 года в регионах ДФО могут подписать еще порядка десяти соглашений в сумме на 95,3 млрд руб. (см. «Частные инициативы подталкивают рынок»).

Регионы внутри ДФО существенно различаются по активности на концессионном и ГЧП‑рынке. Так, на Якутию, Хабаровский и Приморский края приходится 33 соглашения в сумме на 173,1 млрд руб. Это почти половина от общего числа запущенных на Дальнем Востоке проектов по 115‑ФЗ и 224‑ФЗ и две трети от суммарного объема инвестиций в них. Меньше всего проектов запустили Чукотский автономный округ, Забайкальский край и Еврейская автономная область: в сумме лишь семь штук на 2,5 млрд руб. Единственный субъект ДФО, где пока не подписано ни одной концессии или ГЧП в сегменте от 100 млн руб., — Магаданская область.

На наш взгляд, у Дальнего Востока есть все шансы поддержать набранный темп запуска концессий и ГЧП. Впрочем, его, как и другие территории, по‑прежнему сдерживают недостаток средств и компетенций у местных властей. На их преодоление направлен, в частности, новый инструмент поддержки концессионного и ГЧП‑рынка — инвестиционный акселератор (см. «Дальневосточное ГЧП «ускоряют»). Мы ожидаем, что в ближайшие годы он простимулирует подготовку и реализацию целого ряда инициатив, которые пока находятся на начальных этапах проработки.

Магаданская область может стать одной из первых территорий, где запустят инициативы в рамках «дальневосточной концессии». В течение следующих пяти лет в экономику региона планируют направить до 30 млрд руб. бюджетных средств для реализации инфраструктурных проектов. Интерес к созданию по концессии пяти объектов здравоохранения в Магадане уже проявил инвестор: в июле 2021 года «Магаданская концессионная компания 1» направила ЧКИ с общим объемом инвестиций 31,5 млрд руб.

Топ-10 крупнейших концессий и ГЧП‑проектов Дальнего Востока

Приведены данные по соглашениям дороже 100 млн руб., заключенным в рамках 115‑ФЗ и 224‑ФЗ на конец августа 2021 года.
Расторгнутые соглашения не учтены.

table_VEF21_01

Проект

Сфера

Регион

Объем инвестиций, млрд руб.

Формат

Уровень власти

Инвестор

Год подписания

Строительство моста через Лену

Автодороги

Якутия

68,5

Концессия (ЧКИ)

Региональный

Восьмая концессионная компания (консорциум группы «ВИС» и «Ростеха»)

2020

Строительство обхода Хабаровска

Автодороги

Хабаровский край

40,9

Концессия

Региональный

Региональная концессионная компания (консорциум группы «ВИС» и Газпромбанка)

2016

Строительство объектов инфраструктуры многофункционального грузового района морского порта Поронайск

Морские порты

Сахалинская область

35,9

Концессия

Федеральный

«Многофункциональный грузовой район»

2021

Создание производственно-логистического комплекса Минобороны во Владивостоке

ПЛК

Приморский край

26,1

Концессия

Федеральный

«ПЛК Владивосток»

2020

Строительство моста через Амур

Автодороги

Амурская область

19,1

Концессия

Региональный

Российско-китайская компания по развитию и строительству моста «Амур (Хэйлунцзян)»

2016

Создание государственной филармонии Якутии и Арктического центра эпоса и искусств

Культура

Якутия

9,9

Соглашение о ГЧП

Региональный

Семнадцатая концессионная компания (группа «ВИС»)

2019

Строительство международного пассажирского терминала и сопутствующей инфраструктуры аэропорта Благовещенска

Аэропорты

Амурская область

7

Концессия

Региональный

«АБС» («Аэропорты Большой Страны»)

2021

Создание информационной системы «Цифровое Приморье» с элементами «умного» города

IT

Приморский край

5

Концессия (ЧКИ)

Региональный

«Цифровое Приморье»

2021

Реконструкция участка автодороги Введеновка — Февральск — Экимчан (с 303 по 495 км)

Автодороги

Амурская область

3,8

Концессия

Региональный

«Албынский рудник» и «Маломырский рудник» (простое товарищество)

2012

Сохранение и воспроизводство охотничьих ресурсов и среды обитания «Кучелиново»

Охотничье хозяйство

Приморский край

2,9

Соглашение о ГЧП

Региональный

Охотничье хозяйство «Орлиное»

2019

Источник: данные органов власти, СМИ, анализ и расчеты InfraOne Research